Паевой Инвестиционный Фонд (ПИФ)

Паевой инвестиционный фонд (ПИФ)

Имущественный комплекс, который сформирован из финансов вкладчиков, у каждого есть установленное число долей (паев), в пропорции доли их инвестиций. Суть работы ПИФов основывается на доверительном управлении денежных средств фирмой-брокером работающей в данном направлении, благодаря участию которого, можно грамотно составить портфель инвестиций и максимально снизить риски.

Базовой задачей появления ПИФов считается получение профита участниками, которое приравнивается к их проценту инвестиции. Инвестиционный пай – это ценная бумага, которая подтверждает право собственности вкладчика на процент имущества фонда. Чаще всего цена пая представлена в денежном выражении, согласно которому бумага может быть погашена в действующее время.

Прибыльность и процесс регулирования со стороны государства

Инвестиция в фонды данного типа – это помимо заработка, также определенный риск для вкладчика. Поскольку процессы на рынке не всегда предсказуемые. Самым проверенным вариантом диверсификации рисков считается грамотное распределение активов фонда по структуре, которая была составлена ФСФР:

• Порядка 35% капитала фонда лучше инвестировать в приобретение государственных ценных бумаг.
• Число акций, облигаций одного эмитента в активе фонда не больше 20%.
• Возможна покупка акций зарубежных компаний, но с условием, что их процент не будет больше 20.
• Определенная сумма поступает на депозиты в банки, но в 1 банк не больше 20%.

Описанные рекомендации ФСФР также нужно соблюдать и при рекламных акциях ПИФ. Паевым фондам и управляющим фирмам нельзя говорить о вероятном профите. Допускается только оглашение результатов работы полученных до этого.

Классификация фондов

Вкладывать можно в ценные бумаги, недвижимость, фирмы и другие финансовые активы, которые могут помочь заработать в определенный срок. Особенности составления портфелей ПИФов стали катализатором для использования разных подходов инвестиции средств. По возможности вступления в фонд и сроку продажи паев представлены следующие виды:

• Открытый. Здесь получить статус участника можно в любой день, но при соблюдении следующего условия – внести нужно минимальную сумму, выставленную руководством пая.
• Интервальные. Таким фондам свойственно открытие для продажи части на конкретные временные интервалы, такая возможность припадает не реже 1 раза в год.
• Закрытые. Стать участником можно в момент формирования фонда.

Учтите, что погашение паев не предусмотрено до окончания срока его работы. Одним из вариантов выставления на продажу пая в случае форс-мажорной ситуации считается вторичный рынок и получение наличных средств.

Открытые ПИФы обязаны держать свои капиталы только в активах с высоким показателем ликвидности – это акции, облигации зарубежных, отечественных компаний, счета в банках, валюта. Так что каждый из участников фонда может уйти в любой момент, но предстоит погасить свою часть капитала.

Что касается закрытых и интервальных фондов, здесь можно работать с более рискованными инвестициями, поэтому они считаются прибыльными. Но ключевым минусом является то, что нереально забрать инвестицию до момента пока не завершился срок.

ПИФы подразделяются на виды в зависимости от особенностей формирования портфеля на:

• Акционные. Здесь ключевой актив ценные бумаги как зарубежных, так и иностранных компаний.
• Облигационные. Суть сводится к приобретению управляющей фирмой государственных ценных бумаг.
• Смешанные. Из названия понятно, что это тип фонда, который соединяет в себе разные виды ценных бумаг.
• Венчурные. Здесь принцип основывается на инвестиции капитала в новые, свежие проекты. Этому варианту свойственны высокие риски. Внимание со стороны фондов уделяется чаще всего проектам, согласно аналитике которых, в будущем они способны принести большие деньги.
• Ипотечные. Чаще всего, это фонд закрытого типа, который выкупает у банка закладные на ипотечный кредит. Если вы намерены вступить в этот фонд, нужно быть готовым к долгосрочным вложениям.
• Индексные. Тактика таких фондов основывается на повторении движений государственных индексов.
• Валютные. Принцип работы основывается на покупке иностранной валюты. В большинстве случаев ставка делается на фунт, крону, йену, доллар и евро.
• Прямой инвестиции. Компания специализируется на приобретении настоящих активов, как вариант акции организаций, в результате чего получается, взять власть над компанией, за счет доли ценных бумаг.
• Кредитные. Это закрытый тип, средства, которого инвестируются в предоставление кредитов лицам как физическим, так и юридическим.

Одной из новых форм вложения считается фонды недвижимости. Работа данных паев основывается на направлении средств в сферу строительства. Финансы вкладываются как в жилые дома, так и коммерческие. В будущем недвижимость обеспечивает заработок за счет подписания арендных соглашений.